中国联通：基本面或已触底，改革红利有待于逐一兑现
1。用户总数降幅慢慢收窄，宽带的用户增长显著
2。业务结构也持续优化，基本面有望触底
3。网络能力也加速提升，加强基础竞争力
4。新业务领域加快了转型，面向互联网提升的运营效果
5。铁塔资产整合，资产结构优化
6。与他方合作共赢，改革红利有待逐一的释放
中国联通今年以来移动用户数和收入处于了下滑态势，然而业务转型也持续推进、加速提升了4G网络能力、新业务领域继续的拓展、铁塔共建节省了投资增强覆盖、与电信深化网络资源等等合作充分发挥协同效应，长期看好。此外，可能的国企改革以及混合所有制改革、铁塔资产租回价格等等，将对公司乃至整个电信产业链产生重要的影响，值得重点关注。 给予强烈推荐评级，预计15-17年EPS分别为0.19、0.21、0.24元。
中国联通综合点评：中国联通技术趋势为弱势区间整理趋势，近期处于区间内上涨阶段，当前支撑为5.97元，K线发出小幅上涨延续信号，资金有所放量，但上涨力度不强，股价将延续当前走势，成交量出现放量，近5个交易日主力资金流入5263万，基本面投资价值低。
